资产
类别
关键项目
（核心关注点）
流动资产
1. 货币资金
- 企业 “活期存款 + 现金”，是 “最安全的资产”，直接反映短期支付能力；
- 警惕：货币资金多但 “短期借款也多”（可能是 “存贷双高”，资金被限制或存在财务风险）。
2. 应收账款
- 客户欠企业的钱，是 “未来能收回的现金”；
- 重点看：①金额占流动资产比例（过高可能导致现金流紧张）；②“账龄”（3 年以上的应收账款基本难收回，需看 “坏账准备” 是否足额计提）；③“客户集中度”（若依赖 1-2 个大客户，坏账风险高）。
3. 存货
- 企业待售的商品 / 生产原料（如服装店的衣服、汽车厂的零件）；
- 重点看：①周转效率（存货积压 = 资金占用，可结合 “存货周转率” 判断）；②跌价风险（如科技产品、食品易过时，需看 “存货跌价准备” 是否充分，若计提少则利润可能虚高）。
4. 其他应收款
- 非经营相关的欠款（如股东借走的钱、关联方欠款）；
- 警惕：金额过大 =“资金占用”，可能是企业转移资金的 “垃圾桶”，风险极高。
非流动资产
1. 固定资产
- 企业长期使用的设备、厂房、车辆等（如工厂的生产线）；
- 重点看：①“累计折旧”（折旧方法是否合理，折旧年限是否符合行业特性，如机器一般折旧 10 年，若按 20 年算则利润虚高）；②“固定资产周转率”（是否闲置，若金额大但周转率低 = 资源浪费）。
2. 无形资产
- 没有实物形态的资产（如专利、商标、土地使用权、软件）；
- 警惕：①“商誉”（企业并购时多花的钱，若被并购公司业绩不达标，商誉需 “减值”，直接拖累利润）；②无形资产金额过大但无实际用途（如虚增的专利）。
3. 长期股权投资
- 企业投资其他公司的股权（如持股子公司、联营企业）；
- 重点看：投资标的是否盈利，若长期亏损需计提 “减值准备”，否则资产质量虚高。
负责
类别
关键项目
（核心关注点）
流动负债
1. 短期借款
- 1 年内需还的银行贷款 / 其他借款，直接反映短期偿债压力；
- 对比 “货币资金”：若货币资金≥短期借款，短期压力小；反之则可能 “拆东墙补西墙”。
2. 应付账款
- 企业欠供应商的钱，是 “商业信用”（正常情况下是良性负债，说明供应商信任企业）；
- 警惕：金额突然大增且账期变长，可能是企业现金流紧张，无法及时付款。
3. 应付职工薪酬
- 企业欠员工的工资、奖金（期末余额应与企业人数、薪酬标准匹配）；
- 若金额异常高，可能是拖欠工资，反映经营困难。
4. 应交税费
- 企业欠税务局的税款（若金额大且长期挂账，可能是逃税或现金流不足，有税务风险）。
非流动负债
1. 长期借款
- 1 年以上的银行贷款，需看 “借款用途”（是否用于扩大生产、研发，若用于偿还短期债务则风险高）；
- 看 “利率” 和 “到期日”：利率高则利息负担重，集中到期则未来偿债压力大。
2. 应付债券
- 企业发行的长期债券，需看债券评级（AA + 以上较安全，评级下调则风险升级）。
所有者权益
关键项目
（核心关注点）
1. 实收资本（或股本）
- 股东实际投入的 “本金”（如注册资本 1 亿元，实收资本通常接近 1 亿元，若差距大可能是 “未缴足出资”）；
- 是企业的 “基础资本”，金额稳定说明股东投入扎实。
2. 资本公积
- 股东投入的 “超过本金的部分”（如股东出资 1.2 亿元，其中 0.2 亿元是资本公积）；
- 不能用于分红，只能转增股本，金额大说明股东额外投入多，资本实力强。
3. 盈余公积
- 从净利润中提取的 “法定 / 任意公积金”（法定公积按净利润 10% 提取，累计达实收资本 50% 可不再提）；
- 是企业的 “风险准备金”，可用于弥补亏损或转增股本，金额增长说明盈利持续。
4. 未分配利润
- 企业累计盈利（或亏损）的 “余额”（净利润逐年累计的结果）；
- 核心指标：①若持续为正且增长，说明企业长期盈利；②若为负（累计亏损），金额越大说明企业 “资不抵债” 的风险越高（需看能否通过未来盈利弥补）。
